文/本刊特約記者 喬磊（發(fā)自洛杉磯）

通過(guò)理財(cái)規(guī)劃實(shí)現(xiàn)財(cái)務(wù)目標(biāo)

    過(guò)去15年美國(guó)人面臨的最大的改變恐怕要數(shù)經(jīng)濟(jì)不確定性的增加以及日益加重的家庭財(cái)務(wù)負(fù)擔(dān)。由美國(guó)消費(fèi)者協(xié)會(huì)所做的一項(xiàng)調(diào)查顯示，與1997年失業(yè)率較低且消費(fèi)者信心指數(shù)強(qiáng)烈的時(shí)候相比，如今越來(lái)越多的家庭感到維持生計(jì)不易。更多的美國(guó)家庭需要考慮如何從有限的資源中省下錢來(lái)供自己養(yǎng)老以及為子女提供大學(xué)教育費(fèi)用，同時(shí)還要在不負(fù)債的前提下，預(yù)留出一筆緊急備用資金。但無(wú)論情況怎樣變化，有一點(diǎn)似乎始終維持不變，那就是有理財(cái)規(guī)劃的家庭在應(yīng)對(duì)變化時(shí)更加信心滿滿，他們?cè)诠芾碡?cái)物、儲(chǔ)蓄和投資方面的表現(xiàn)也更加不俗。理財(cái)專家認(rèn)為，制訂理財(cái)規(guī)劃有助于人們嚴(yán)肅思考自己的財(cái)務(wù)問(wèn)題，無(wú)論富人或者窮人都能通過(guò)理財(cái)規(guī)劃來(lái)實(shí)現(xiàn)自己的財(cái)務(wù)目標(biāo)。

    儲(chǔ)蓄和投資是家庭理財(cái)最基本的兩個(gè)方面。儲(chǔ)蓄意味著要會(huì)過(guò)日子，這樣才能做到攢錢；而投資則是將積攢的錢拿來(lái)做資本，用錢來(lái)賺錢。但儲(chǔ)蓄也好，投資也罷，這些只是達(dá)成家庭財(cái)務(wù)安全目標(biāo)的手段，而對(duì)于不同家庭而言，首先要明確家庭財(cái)務(wù)安全的目標(biāo)很重要。家庭生活要不愁吃不愁穿、孩子要生活得快樂(lè)、有房子有車、供孩子上大學(xué)、為兒子娶媳婦，似乎這些都成為人們拼命工作、養(yǎng)家糊口的生活經(jīng)。其實(shí)這里的每一項(xiàng)都是家庭財(cái)務(wù)安全的目標(biāo)，因?yàn)橐獙?shí)現(xiàn)這些目標(biāo)的基礎(chǔ)是有足夠的錢來(lái)作支撐。

家庭財(cái)務(wù)目標(biāo)的長(zhǎng)線與短線

在美國(guó)人看來(lái)，家庭財(cái)務(wù)的第一個(gè)目標(biāo)是要攢有一定數(shù)量的應(yīng)急錢，這也稱之為家庭財(cái)務(wù)安全的短線目標(biāo)。美國(guó)人儲(chǔ)蓄率低是有目共睹的。在美國(guó)人觀念中，如果有錢會(huì)去投資，而不是存在銀行里吃利息，因?yàn)殂y行獲得的利息還趕不上通貨膨脹漲得快。在調(diào)查中，63%的受訪者表示他們存有應(yīng)急錢，而36%的受訪者則承認(rèn)家庭沒(méi)有應(yīng)急錢。應(yīng)急錢指的是如果家庭收入來(lái)源中斷，家庭積攢的錢可以維持生活3到6個(gè)月。根據(jù)調(diào)查，48%的美國(guó)家庭存有的應(yīng)急錢可以應(yīng)對(duì)3個(gè)月以內(nèi)的開(kāi)銷，20%家庭存有的應(yīng)急錢可以應(yīng)對(duì)3~6個(gè)月的開(kāi)銷，29%家庭存有的應(yīng)急錢可以應(yīng)對(duì)6個(gè)月以上的開(kāi)銷。

在有理財(cái)規(guī)劃的家庭，35%的家庭存有應(yīng)急錢。而在無(wú)理財(cái)規(guī)劃的家庭，只有28%的家庭存有應(yīng)急錢。在生活中積攢一定數(shù)量的應(yīng)急錢屬于救急不救窮。人難免遇到天災(zāi)人禍，特別是一旦失業(yè)或是遇到大的醫(yī)療開(kāi)支，收入來(lái)源中斷，有了應(yīng)急錢還可以有經(jīng)濟(jì)實(shí)力來(lái)渡過(guò)難關(guān)。

退休積蓄是美國(guó)家庭財(cái)務(wù)的第二目標(biāo)，這個(gè)叫作家庭財(cái)務(wù)安全的長(zhǎng)線目標(biāo)。美國(guó)人不靠?jī)号B(yǎng)老，也不完全依賴政府養(yǎng)老，更多情形是老了自己養(yǎng)。美國(guó)家庭十分重視退休后養(yǎng)老問(wèn)題，而家庭理財(cái)規(guī)劃中退休積蓄就成為一個(gè)重要議題。美國(guó)家庭中有61%的家庭擁有退休積蓄，而39%的家庭缺少退休積蓄，特別是低收入家庭在退休積蓄上更是落在下風(fēng)。其中有理財(cái)規(guī)劃的家庭，49%的家庭有退休積蓄；而沒(méi)有理財(cái)規(guī)劃的家庭，擁有退休積蓄的家庭只有12%。從中可以看出，有無(wú)理財(cái)規(guī)劃對(duì)退休積蓄的影響很大，也可以說(shuō)在家庭財(cái)務(wù)上不怕做不到，只怕想不到。

大項(xiàng)采買指的是花錢金額較大，需要一段時(shí)間積蓄才能做到的家庭支付，如購(gòu)買汽車、昂貴的家用電器和家居改善等。美國(guó)六成的家庭在這方面存有積蓄，而四成的家庭則是過(guò)一天算一天，啥時(shí)有了錢再想這種事。當(dāng)然有理財(cái)規(guī)劃的家庭會(huì)比無(wú)理財(cái)規(guī)劃家庭情形要好一些。在有理財(cái)規(guī)劃家庭中有37%的家庭有大項(xiàng)采買積蓄，無(wú)理財(cái)規(guī)劃家庭中22%的家庭有大項(xiàng)采買積蓄。

家庭財(cái)務(wù)目標(biāo)的小三項(xiàng)

上面談的是家庭財(cái)務(wù)目標(biāo)的大三項(xiàng)，接下來(lái)則為家庭財(cái)務(wù)目標(biāo)的小三項(xiàng)。子女教育積蓄指的是供養(yǎng)孩子上大學(xué)的積蓄，美國(guó)48%的家庭存有子女教育積蓄，52%的家庭沒(méi)有子女教育積蓄?？雌饋?lái)雖然美國(guó)父母也重視子女的教育，但在家庭財(cái)務(wù)目標(biāo)上，攢錢供孩子上大學(xué)并不是最主要的目標(biāo)。好在美國(guó)大學(xué)教育費(fèi)用可以有多種選擇，父母的負(fù)擔(dān)可以輕松一些。但從家庭理財(cái)?shù)慕嵌瓤矗欣碡?cái)規(guī)劃的家庭在子女教育積蓄上仍有優(yōu)勢(shì)，32%有理財(cái)規(guī)劃家庭存有子女教育積蓄，無(wú)理財(cái)規(guī)劃家庭有子女教育積蓄的比例只有17%。

住房貸款是美國(guó)家庭的第一大債務(wù)，支付住房貸款主要是靠每月的收入，但民眾在購(gòu)房時(shí)一般需要支付10%~20%的頭款，這就需要積攢下一筆錢。根據(jù)調(diào)查，在美國(guó)計(jì)劃未來(lái)10年要買房的家庭中，只有34%的家庭已經(jīng)攢錢為支付頭款作準(zhǔn)備，而有66%的家庭還沒(méi)開(kāi)始為買房的頭款操心。在有理財(cái)規(guī)劃和無(wú)理財(cái)規(guī)劃的家庭，為買房積蓄頭款的家庭比例沒(méi)有差異，這也表明購(gòu)房頭款對(duì)于很多家庭并不是家庭財(cái)務(wù)的最主要目標(biāo)，因?yàn)槿藗冊(cè)谫?gòu)房時(shí)可以尋找到不需要付頭款的的貸款條件。

    為父母醫(yī)療開(kāi)支攢錢在美國(guó)不流行，全美只有14%的家庭有這類積蓄，高達(dá)85%的家庭根本沒(méi)考慮要為父母的醫(yī)療開(kāi)支來(lái)攢錢。之所以造成這種局面，并不是美國(guó)人不孝，而是政府承擔(dān)了民眾的醫(yī)療保險(xiǎn)福利，民眾在這方面自然也就省了一點(diǎn)心。當(dāng)然，老年人在晚年護(hù)理上仍有一些花費(fèi)需要自掏腰包，兒女若能在這方面存有一些積蓄，也可謂未雨綢繆，對(duì)家庭財(cái)務(wù)安全只有利而無(wú)害。

表1：2012年美國(guó)家庭六項(xiàng)財(cái)務(wù)目標(biāo)狀況

理財(cái)規(guī)劃讓家庭生活更有條理

    上面談到家庭理財(cái)有長(zhǎng)短線之分，短線是指存有一定金額的應(yīng)急錢，長(zhǎng)線是為養(yǎng)老而積蓄，這兩點(diǎn)歸結(jié)到一起就是：家有“糧草”，有事不愁。從這里也可以看出理財(cái)經(jīng)中最基本之點(diǎn)是在生活中要有積蓄，而不是寅吃卯糧，最后成為債奴。而在積蓄上，有理財(cái)規(guī)劃的家庭和無(wú)理財(cái)規(guī)劃的家庭無(wú)論是生活的感受和財(cái)務(wù)管理、支配以及投資上的結(jié)局都有很大差異，這表明理財(cái)規(guī)劃確實(shí)能夠?qū)Ω纳萍彝ヘ?cái)務(wù)狀況起到積極的正面作用。

    首先從對(duì)生活的感受上看，美國(guó)有理財(cái)規(guī)劃家庭中有37%的家庭認(rèn)為生活過(guò)得很安逸，無(wú)理財(cái)規(guī)劃家庭中只有18%家庭認(rèn)為生活很安逸。針對(duì)不同收入家庭觀察可以發(fā)現(xiàn)，低收入家庭如果有理財(cái)規(guī)劃，感覺(jué)生活安逸的家庭比例要遠(yuǎn)遠(yuǎn)高于無(wú)理財(cái)規(guī)劃家庭比例。15%有理財(cái)規(guī)劃的低收入家庭認(rèn)為生活很安逸，而無(wú)理財(cái)規(guī)劃家庭感覺(jué)生活安逸的比例為7%。在中等和中上收入家庭，有無(wú)理財(cái)規(guī)劃對(duì)于生活安逸感受的影響似乎不大，因?yàn)楸壤嗖畈欢?，這反映出理財(cái)只是一種手段，生活過(guò)得是否安逸還有更多的影響因素。

    但如果觀察具體的財(cái)務(wù)方面，就會(huì)發(fā)現(xiàn)有理財(cái)規(guī)劃和無(wú)理財(cái)規(guī)劃對(duì)家庭財(cái)務(wù)影響上的差異。從比偶2中可以看到，在“管錢有方”這一項(xiàng)上，即使是低收入家庭有理財(cái)規(guī)劃的家庭占到85%，而無(wú)理財(cái)規(guī)劃的家庭則68%。

    能夠設(shè)立理財(cái)規(guī)劃就是邁出了理財(cái)有道的第一步，而且在減少債務(wù)上也會(huì)有成效。在有理財(cái)規(guī)劃的家庭中有41%的家庭感到對(duì)家庭財(cái)務(wù)掌控有方，41%的家庭可以每個(gè)月按期償還全部信用卡債務(wù)。而無(wú)理財(cái)規(guī)劃家庭中只有19%的家庭對(duì)家庭財(cái)務(wù)掌控覺(jué)得有底氣，22%的家庭每個(gè)月可以按期償還全部信用卡債務(wù)。從表2的數(shù)據(jù)可以看出，理財(cái)規(guī)劃對(duì)于家庭減少債務(wù)負(fù)擔(dān)作用明顯。特別是在中低收入家庭，效果更為明顯，每個(gè)月按期償還全部信用卡債務(wù)的家庭比例，有理財(cái)規(guī)劃的家庭比無(wú)理財(cái)規(guī)劃家庭比例幾乎高出一倍。

說(shuō)到“投資有錢”，在美國(guó)有理財(cái)規(guī)劃家庭中，28%的家庭存款或是投資超過(guò)100000美元，而沒(méi)有理財(cái)規(guī)劃的家庭比例只有5%，兩者差異很大。在低收入有理財(cái)規(guī)劃的家庭，存款或投資超過(guò)100000美元的家庭占6%，而沒(méi)有理財(cái)規(guī)劃家庭存款或投資超過(guò)100000美元的比例不到1%。即使是中上收入家庭，雖然說(shuō)是收入不低，但有理財(cái)規(guī)劃和沒(méi)有理財(cái)規(guī)劃結(jié)果則是大不同。在中上收入有理財(cái)規(guī)劃的家庭，存款或投資超過(guò)100000美元的家庭占29%，而沒(méi)有理財(cái)規(guī)劃家庭存款或投資超過(guò)100000美元的比例為11%。

    人們都說(shuō)過(guò)日子攢錢難，省吃儉用也許是個(gè)方法。美國(guó)人利用理財(cái)規(guī)劃來(lái)掌控財(cái)務(wù)支出，而一個(gè)明顯的好處就是更能攢下錢。在有理財(cái)規(guī)劃家庭中，46%的家庭能將收入10%或更多積攢下來(lái)，而沒(méi)有理財(cái)規(guī)劃的家庭能將收入10%或更多積攢下來(lái)的比例只有14%。在低收入有理財(cái)規(guī)劃的家庭能將收入10%或更多積攢下來(lái)的家庭占14%，而無(wú)理財(cái)規(guī)劃家庭能將收入10%或更多積攢下來(lái)的比例為9%。在中等收入有理財(cái)規(guī)劃的家庭能將收入10%或更多積攢下來(lái)的家庭占34%，而無(wú)理財(cái)規(guī)劃家庭能將收入10%或更多積攢下來(lái)的比例為13%。在中上收入有理財(cái)規(guī)劃的家庭能將收入的10%或更多積攢下來(lái)的家庭占54%，而無(wú)理財(cái)規(guī)劃家庭能將收入的10%或更多積攢下來(lái)的比例為24%。

表2：有理財(cái)規(guī)劃和無(wú)理財(cái)規(guī)劃家庭財(cái)務(wù)差異一覽表

全面理財(cái)規(guī)劃對(duì)各種家庭皆有益

    儲(chǔ)蓄率或是積蓄率高，對(duì)家庭財(cái)務(wù)安全是一種保障。但美國(guó)理財(cái)專家并不推崇高儲(chǔ)蓄，而是強(qiáng)調(diào)全面的家庭理財(cái)規(guī)劃。所謂全面的家庭理財(cái)規(guī)劃包括儲(chǔ)蓄、投資、退休計(jì)劃和保險(xiǎn)需求等。也就是在生活中長(zhǎng)短線結(jié)合，既要考慮日常生活所需，又要為退休后的生活奠定基礎(chǔ)。全面的家庭理財(cái)規(guī)劃一直被視為是有錢人的理財(cái)工具，但很多研究和調(diào)查發(fā)現(xiàn)，制訂全面的家庭理財(cái)規(guī)劃實(shí)際上對(duì)不同收入家庭都有益處。對(duì)于眾多美國(guó)家庭而言，并不缺少家庭財(cái)務(wù)的個(gè)別目標(biāo)，缺少的是家庭理財(cái)規(guī)劃，特別是全面理財(cái)規(guī)劃。

對(duì)于高收入家庭，制訂全面家庭理財(cái)規(guī)劃可以更有效地進(jìn)行投資，有助于增加家庭財(cái)富。中上收入家庭可以增加積蓄，讓小日子奔小康。例如在美國(guó)年收入50000至99999美元的家庭，在有全面理財(cái)規(guī)劃家庭中有57%的家庭每年可以將10%的收入積攢下來(lái)，而在沒(méi)有全面理財(cái)規(guī)劃家庭中只有39%的家庭可攢下10%收入。有全面理財(cái)規(guī)劃家庭中有37%的家庭積累的投資額在100000美元以上，而在沒(méi)有全面理財(cái)規(guī)劃家庭中只有19%的家庭積累的投資額在100000美元以上。

對(duì)于中等和低收入家庭，建立全面理財(cái)規(guī)劃的最明顯之處是有助于減少家庭債務(wù)，尤其是信用卡債務(wù)。根據(jù)調(diào)查，年收入25000至49999美元的家庭，在擁有全面理財(cái)規(guī)劃家庭中有46%的家庭每個(gè)月可以準(zhǔn)時(shí)付清信用卡債務(wù)，而在無(wú)全面理財(cái)規(guī)劃家庭，只有26%的家庭每個(gè)月可以準(zhǔn)時(shí)付清信用卡債務(wù)。至于年收入25000美元以下的家庭，這種現(xiàn)象則更為明顯。在擁有全面理財(cái)規(guī)劃家庭中有41%的家庭每個(gè)月可以準(zhǔn)時(shí)付清信用卡債務(wù)，而在無(wú)全面理財(cái)規(guī)劃家庭，只有16%的家庭每個(gè)月可以準(zhǔn)時(shí)付清信用卡債務(wù)。

表3：不同收入家庭有全面理財(cái)規(guī)劃和無(wú)全面理財(cái)規(guī)劃財(cái)務(wù)差異一覽表